Подробнее про потенциал компании. Почему может расти быстрее многих на рынке:
▪️ Приобретение сети ГК «Эксперт» резко ускорит темпы роста выручки и прибыли. По выручке это уже видели в релизе за 3 квартал (+40%), по прибыли увидим в МСФО за 2-е полугодие (публикация в марте).
▪️ Запуск новых собственных клиник с рентабельностью выше, чем у «Эксперта».
▪️ Рост спроса. Он в целом неэластичный, но смягчение ДКП и отток средств с депозитов дополнительно подстёгивают спрос на медуслуги, особенно непервостепенные.
▪️ Низкая оценка. FWD P/E 7,7, что с учётом высоких темпов роста компании и защитного сектора выглядит дёшево.
☝️ Руководство объявило, что может рассмотреть новые M&A. В медуслугах это становится трендом, как и в ритейле. «Лента» так и взлетела в последние годы, сумев за счёт M&A-сделок пройти точку перегиба и значительно ускорить рост прибыли.
MDMG с отрицательным чистым долгом способна приобрести ещё какую-нибудь сеть без использования кредитов и при этом обеспечивает акционеров стабильными дивидендами.
Поделитесь вашей лучшей идеей на 2026 год в чате Invest Era.
#акции #здравоохранение #мнение
#VTBR
